善用被動投資 12年獲利16倍
巴菲特說：「時間，會讓被動投資打敗主動投資。」同理，運用CMoney大數據量化可證明，善用被動投資策略的3項有效選股因子，可帶來驚人績效。
一般的投資書籍都告訴我們，只要耐心研究基本面的財務報表，或找到一個能穩定獲利的技術指標，再透過「主觀判斷」，就能選出會賺錢的股票，輕鬆戰勝大盤，甚至長期穩定獲利，這種方式稱為主動投資法。但最終報酬戰勝大盤了嗎？
然而，殘酷的事實告訴我們，投資人都是「創高繼續追、破底繼續賣」，盲目受市場影響。一旦熱門股利多發酵，就不假思索一哄而上，這正是「羊群心理」的天性。這種情況從來無法從書上學乖，真正達到「低買、高賣」者更是鳳毛麟角。
巴菲特被動投資心法
不看盤也獲利翻幾倍
歷史更告訴我們，無數成功與失敗的案例中，成功的都只出現在「造神報導和書籍」中，現實中的失敗才是自己遇到的。就連專業的基金經理人都沒辦法連續10年戰勝大盤，更何況一般股民。
巴菲特一直告誡投資人，不該給投資專家過高管理費，表達對「被動投資」的支持！我們長期研究這個問題，相當認同這樣的說法，畢竟「企業獲利能力是關鍵」。
根據巴菲特這個原則，搭配CMoney大數據研發的「被動投資策略」，與ETF及指數型基金這兩種最常見的被動投資工具相比，不僅不需要付管理費、手續費，更具有能戰勝基金經理人10年績效的優點。其背後的邏輯非常簡單，靠著有效選股因子，就能擊敗大盤年化報酬率8.1%的績效。
有效選股安度金融海嘯
12年能創造16倍績效
精選的這3個有效選股因子是：①該季EPS成長率（%）＞100%、②最近3個月合併營收年成長率（%）＞30%，以及③每日均量＞1,000張，樣本是所有台股符合條件的標的，經過60個交易日後隔日開盤換股操作。
經過12年（2006/3/31～2018/3/31）回測結果，總報酬率高達1600%，年化報酬率25.9%，可說相當驚人。
以下針對策略報告中大家最好奇的策略勝率53.9%及12年最大回落率54%這2項說明。
首先，股票市場中合理勝率在5成至6成之間；同時，股市更有一套莫非定律（Murphy’s Law）：「只要是有可能會出錯的事，就一定會出錯！」通常是形容沒有操作紀律、資金控管的投資人，最後都會被金融市場狠狠修理一番。
因此，切勿掉入勝率的迷思，否則就會被莫非定律找上。畢竟，只想著要規避重挫，就難以每年穩定賺錢，如再不幸遭遇2008年金融海嘯的話，就更需要這個能夠帶你致富的策略。
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